Formuesskatten har et eget sett regler for hvordan hver eiendel verdsettes. Det er disse rabattene — særlig på bolig — som gjør at de fleste boligeiere i Norge ikke betaler formuesskatt i det hele tatt.
Primærbolig: 25 % verdsettelse
Boligen du faktisk bor i — registrert som primærbolig — verdsettes til 25 % av markedsverdien for de første 10 millionene kroner. Det er en stor rabatt:
- Bolig verdt 3 millioner → 750 000 kr i formuessammenheng.
- Bolig verdt 5 millioner → 1,25 millioner.
- Bolig verdt 10 millioner → 2,5 millioner.
For den delen som overstiger 10 millioner gjelder en 70 % sats. En villa på 15 millioner regnes som:
10 000 000 × 25 % + 5 000 000 × 70 % = 2 500 000 + 3 500 000 = 6 000 000 kr
Verdsettelsen brukes også som beregningsgrunnlag for boliglån — banker bruker likevel markedsverdi for sin egen vurdering.
Sekundærbolig: 100 %
Andre boliger du eier — hytter for utleie, leiligheter som leies ut, pendlerboliger — regnes til 100 % av markedsverdi. Ingen rabatt.
Det er en bevisst politisk innretning: primærbolig gir lavt grunnlag fordi den brukes til å bo i, mens sekundærboliger er mer som investeringer og beskattes deretter.
En sekundærbolig verdt 3 millioner kan alene dytte deg over bunnfradraget (1,9M) hvis du ikke har annen gjeld.
Aksjer og fond: 80 %
Børsnoterte og unoterte aksjer, egenkapitalbevis og aksjeandelen i verdipapirfond verdsettes til 80 % av markedsverdi — en 20 % rabatt.
Eksempel: aksjeportefølje verdt 1 million → 800 000 kr i formue.
Rabatten gjelder hele aksjeandelen — også gjennom ASK (aksjesparekonto) og IPS. For obligasjonsfond og pengemarkedsfond gjelder ikke rabatten — kun aksjedelen.
Bankinnskudd og obligasjoner: 100 %
Penger på sparekonto, brukskonto og fastrenteinnskudd verdsettes til 100 %. Det samme gjelder obligasjoner og pengemarkedsfond.
Dette favoriserer aksje-eierskap over kontanter ved høyere formue — en av grunnene til at investorer ofte holder lite på "kontanter" og mer i indeksfond.
Bil, båt og smykker
Disse regnes som formue til markedsverdi, men typisk med praktiske sjablonger:
- Bil: opprinnelig listepris med årlig avskrivning. En ny bil verdt 500 000 har et formuesverdi rundt 300 000 kr etter 3 år.
- Båt: vurdert markedspris.
- Smykker og kunst over visse grenser: må deklareres.
Innbo og løsøre under en viss verdi (typisk 250 000 kr) er skattefritt — det dekker det meste folk har av møbler, klær og hverdagsting.
Gjeld: fullt fradrag
All gjeld trekkes fra 100 % — krone for krone. Det inkluderer:
- Boliglån
- Bilån og forbrukslån
- Studielån
- Lån fra arbeidsgiver
- Skattegjeld
Det er denne dynamikken som gjør at de fleste vanlige boligeiere ikke betaler formuesskatt: gjelden trekkes fullt, mens boligen kun teller 25 %. En person med 5M bolig og 3M lån har formuesgrunnlag på 1,25M − 3M = −1,75M.
Pensjon og forsikring: ikke formue
Tjenestepensjonskapital, IPS, og folketrygdens alderspensjon teller ikke som formue. Det er en pragmatisk regel — pensjon er inntekt du får senere, ikke kapital du kan disponere fritt nå.